Εκτός κι αν είστε αποφασισμένοι να ξεκινήσετε το δρόμο σας προς μια δημόσια εγγραφή, η εξασφάλιση χρηματοδότησης είναι ένα από τα πρώτα εμπόδια που θα πρέπει να αντιμετωπίσετε για να κλιμακώσετε με επιτυχία μια επιχείρηση SaaS.
Η πρώιμη πρόσβαση σε κεφάλαιο στα αρχικά στάδια μιας startup είναι αυτό που επιτρέπει στις εταιρείες να επιτύχουν ταχεία ανάπτυξη και να κατακτήσουν μερίδιο αγοράς πριν να είναι πολύ αργά, πράγμα που σημαίνει ότι η εξασφάλιση χρηματοδότησης θα μπορούσε να επηρεάσει σημαντικά τη μακροπρόθεσμη επιτυχία της εταιρείας σας.
Καθώς η πίεση για ταχύτερη κατασκευή και κλίμακα συνεχίζει να επηρεάζει τον τεχνολογικό χώρο, τόσο οι βετεράνοι του SaaS όσο και οι υποψήφιοι για IPO έχουν στο μυαλό τους χρηματοδότηση. Πώς όμως μπορεί κανείς να εξασφαλίσει χρηματοδότηση; Και ποιος τύπος χρηματοδότησης μπορεί να είναι καλύτερος για την εταιρεία σας; Εδώ είναι όλα όσα πρέπει να γνωρίζετε για να ξεκινήσετε.
Οι επιχειρηματίες επιχειρηματικού κεφαλαίου αγαπούν τις εταιρείες SaaS επειδή είναι απίστευτα αποδοτικές κεφαλαίου — ρεαλιστικά, θα μπορούσατε να δημιουργήσετε μια κερδοφόρα επιχείρηση SaaS με λιγότερα από 10 εκατομμύρια χρηματοδότηση. Επίσης, επειδή οι εταιρείες SaaS δεν προσφέρουν ένα φυσικό προϊόν, είναι εύκολα επεκτάσιμες και παρέχουν προβλέψιμες, επαναλαμβανόμενες ροές εσόδων που είναι πολύ ελκυστικές για πιθανούς επενδυτές.
Ακολουθούν μερικές από τις ερωτήσεις που θα πρέπει να κάνετε στον εαυτό σας ως ιδιοκτήτης επιχείρησης SaaS προτού αναζητήσετε χρηματοδότηση.
1. Πρέπει να συγκεντρώνετε κεφάλαια;
Ως αναπτυσσόμενη επιχείρηση, θα πιστεύατε ότι οποιαδήποτε χρηματοδότηση μπορείτε να πάρετε είναι καλή, σωστά;. Αλλά αυτό είναι δεν ισχύει απαραίτητα. Η χρηματοδότηση SaaS συνοδεύεται από τις απόψεις, τις προτάσεις και (μερικές φορές) τις απαιτήσεις των επενδυτών σας, καθώς είναι πλέον ενδιαφερόμενοι στην επιτυχία της εταιρείας σας. Επενδύοντας σε εσάς και το εγχείρημά σας, έχουν βάλει τα χρήματά τους στη γραμμή και θέλουν να δουν απόδοση. Επομένως, το να ακούτε τις συμβουλές τους και να λαμβάνετε υπόψη τις απόψεις τους δεν θα πρέπει μόνο να είναι χρήσιμο. είναι υποχρεωτικό.
Έχοντας υπόψη αυτές τις πρόσθετες φωνές, αυτές είναι οι συγκεκριμένες περιπτώσεις στις οποίες η χρηματοδότηση θα ήταν επωφελής για την εταιρεία σας:
- Οι εταιρείες που δεν μπορούν να αναπτύξουν ένα ελάχιστο βιώσιμο προϊόν (MVP) χωρίς χρηματοδότηση, αλλά έχουν καλή ιδέα για ένα προϊόν, μπορούν να επωφεληθούν από τη χρηματοδότηση SaaS. Χωρίς χρήματα, η πραγματική καρποφορία της ιδέας τους σε ένα προϊόν δεν θα ήταν δυνατή. Σε αυτήν την περίπτωση, οι επενδυτές θα επένδυαν στην ιδέα σας αντί για ένα MVP. Αυτό θεωρείται συχνά το στάδιο πριν από την έναρξη της χρηματοδότησης – είναι το πιο πρώιμο στάδιο μιας επιχείρησης SaaS που εξακολουθεί να προσπαθεί να ξεκινήσει.
- Οι εταιρείες που έχουν ήδη αναπτύξει MVP μπορούν επίσης να επωφεληθούν από τη χρηματοδότηση της Saas. Ωστόσο, θα πρέπει συνήθως να προετοιμάσουν μια μακροπρόθεσμη στρατηγική για την ανάπτυξη, καθώς και τη σωστή προσαρμογή προϊόντος/αγοράς, προτού προσεγγίσουν επενδυτές. Η διαμόρφωση ενός σχεδίου για τη δαπάνη χρηματοδότησης SaaS όχι μόνο θα αυξήσει την πιθανότητα ένας επενδυτής να θέλει να συνεργαστεί μαζί σας. δίνει σε ολόκληρη την εταιρεία έναν ευρύ οδικό χάρτη στόχων που πρέπει να επιτευχθούν τα επόμενα χρόνια. Αυτό συνήθως θεωρείται ότι είναι το στάδιο της χρηματοδότησης Seed, όπου όλα τα σχέδια έχουν εκπονηθεί και το κεφάλαιο είναι το μόνο πράγμα που εμποδίζει μια εταιρεία να κλιμακωθεί γρήγορα.
- Τέλος, οι εταιρείες που χρειάζονται έναν επενδυτικό γύρο για να τους βοηθήσει να συμβαδίσουν με τους στόχους τους για ανάπτυξη επωφελούνται επίσης από τη χρηματοδότηση. Εδώ οι εταιρείες SaaS αρχίζουν να εισέρχονται στους κύκλους χρηματοδότησης της σειράς A, B, C (κ.λπ.). Σε αυτό το στάδιο, μια εταιρεία έχει επικυρώσει την ιδέα της και τώρα αναζητά νέους τρόπους κλιμάκωσης—αυτό θα μπορούσε να σημαίνει επέκταση της πρότασης αξίας πέρα από το αρχικό της τμήμα πελατών ή ακόμη και ανάπτυξη ενός νέου προϊόντος για να στοχεύσει σε έναν άλλο κλάδο ή κλάδο.
2. Έχετε προετοιμάσει τις μετρήσεις σας;
Μόλις μια εταιρεία αποδείξει ότι το προϊόν της έχει αγοραία αξία και είναι έτοιμη να κλιμακωθεί, οι επενδυτές θα αρχίσουν να κάνουν ερωτήσεις σχετικά με τις βασικές μετρήσεις επιτυχίας της. Οι επενδυτές το ρωτούν επειδή μπορούν να χρησιμοποιήσουν αυτές τις μετρήσεις για να καθορίσουν εάν μια εταιρεία θα πετύχει μακροπρόθεσμα.
Αυτή η ενότητα προορίζεται να λειτουργήσει ως λίστα ελέγχου, ώστε να μπορείτε να κερδίσετε αυτό το μέρος ενός επενδυτή, γνωρίζοντας ποιες είναι οι σημαντικές μετρήσεις και τι υποδεικνύουν για την υγεία της εταιρείας σας.
Χαμηλοί ρυθμοί ανατροπής
Καρδάρα είναι ο αριθμός των πελατών που εγκαταλείπουν την υπηρεσία σας, συνήθως μετρούμενος σε μηνιαία και ετήσια βάση. Τα ποσοστά απόκλισης θα πρέπει να διατηρούνται χαμηλά, επειδή δείχνει στους επενδυτές ότι οι πελάτες συνεργάζονται συνεχώς με την εταιρεία σας, πράγμα που σημαίνει ότι η επιχείρησή σας έχει σταθερά έσοδα και εξοικονομεί χρήματα από το κόστος απόκτησης πελατών.
Μηνιαία επαναλαμβανόμενα έσοδα (MRR)
Καλός MRR Οι προβλέψεις είναι ενδεικτικές μιας προβλέψιμης ροής εσόδων. Πριν από την παροχή χρηματοδότησης SaaS, οι επενδυτές θέλουν να βεβαιωθούν ότι η εταιρεία σας είναι σε θέση να παράγει σταθερά ή αυξανόμενα μηνιαία επαναλαμβανόμενα έσοδα από έτος σε έτος.
Κόστος απόκτησης πελατών (CAC)
CAC είναι το πόσο κοστίζει η επιχείρησή σας για να αποκτήσει έναν πελάτη. Αυτή η μέτρηση δείχνει στους επενδυτές ότι μπορείτε να αυξήσετε τα περιθώρια κέρδους περιορίζοντας τα έξοδα στο ελάχιστο. Είναι επίσης μια αντανάκλαση της επιτυχίας του μάρκετινγκ, των πωλήσεων, της ομάδας επιτυχίας πελατών της εταιρείας σας και όλων των άλλων που συμμετέχουν στο ταξίδι του πελάτη.
Μέση έσοδα ανά χρήστη (ARPU)
Αυτός είναι ο μέσος όρος εσόδων που δημιουργεί ένας μεμονωμένος χρήστης για την επιχείρησή σας SaaS και συνήθως μετράται σε βάση από μήνα σε μήνα. Το ARPU είναι ένας δείκτης της αποτελεσματικότητας της επιχείρησής σας και μπορεί να αυξήσει τις πιθανότητές σας να εξασφαλίσετε χρηματοδότηση Saas.
Αξία διάρκειας ζωής πελάτη (CLTV)
CLTV είναι το μέσο ποσό εσόδων που δημιουργεί η πελατειακή σας βάση για την εταιρεία σας SaaS από τη στιγμή που αγοράζουν έως ότου αποσυρθούν ή σταματήσουν να χρησιμοποιούν το SaaS σας. Όσο υψηλότερο είναι το CLTV, τόσο καλύτερα παρέχετε σταθερή αξία και εξαιρετική εξυπηρέτηση στους πελάτες σας.
3: Ποιος τύπος επενδυτή είναι κατάλληλος για εσάς;
Τώρα που συζητήσαμε εάν μια επένδυση είναι κάτι για το οποίο είναι έτοιμη η επιχείρησή σας και τους τύπους μετρήσεων που θέλουν να γνωρίζουν οι επενδυτές, ας δούμε τους διαφορετικούς τύπους επενδυτών, ξεκινώντας από τους μεγαλοκαρχαρίες.
Επιχειρηματικών κεφαλαίων
Οι εταιρείες επιχειρηματικού κεφαλαίου/VC συγκεντρώνουν χρήματα για επενδυτικά κεφάλαια ζητώντας από τους εταίρους τους να συνεισφέρουν κεφάλαια. Οι εταιρείες VC συνήθως επενδύουν αυτά τα χρήματα σε νεοφυείς επιχειρήσεις που πιστεύουν ότι έχουν δυνατότητες.
Η απόκτηση ενός γύρου χρηματοδότησης από ένα ταμείο VC απαιτεί απόδειξη ότι η ιδέα σας είναι βιώσιμη στην αγορά και έχει δυνατότητες να επεκταθεί. Αυτοί οι επενδυτές θα θέλουν να συμφωνήσουν σε ορισμένες μετρήσεις που θα πετύχει η εταιρεία σας μέσα σε ένα συγκεκριμένο χρονοδιάγραμμα, καθώς θα έχουν ορισμένους όρους για την απόδοση που θέλουν να δουν στην επένδυσή τους.
Μια εταιρεία επιχειρηματικών κεφαλαίων θα προσφέρει επίσης συνήθως εξωτερικούς πόρους για να βοηθήσει την εταιρεία σας στους μακροπρόθεσμους αναπτυξιακούς της στόχους. Αυτό δίνει στις εταιρείες πρώιμου σταδίου πρόσβαση σε συμβούλους, στελέχη fractional C-Suite και άλλους ειδικούς του κλάδου που μπορούν να έχουν άμεσο αντίκτυπο στην εταιρεία σας.
Άγγελοι επενδυτές
Οι επενδυτές άγγελοι συχνά επενδύουν τα χρήματά τους στην εταιρεία σας για μερίδιο μετοχικού κεφαλαίου. Δεδομένου ότι αυτή η χρηματοδότηση SaaS προέρχεται από ένα άτομο αντί από μια εταιρεία, οι επενδυτές άγγελοι προσφέρουν συνήθως λιγότερα χρήματα από τα VC.
Στους αγγέλους επενδυτές αρέσει να συναλλάσσονται με εταιρείες στα προηγούμενα στάδια, αναζητώντας εκείνες τις καινοτόμες ιδέες που έχουν τη δυνατότητα να αποφέρουν πολλά έσοδα μέσα στα πρώτα τρία έως επτά χρόνια του χρονοδιαγράμματός τους. Τείνουν να συμμετέχουν πιο προσωπικά στις επιχειρήσεις με τις οποίες συνεργάζονται και τους αρέσει να εξοικειώνονται με την ιδρυτική ομάδα.
Επιταχυντές και θερμοκοιτίδες
Οι επιταχυντές και οι θερμοκοιτίδες είναι διαφορετικοί τύποι επενδύσεων από τους δύο πρώτους που συζητήθηκαν εδώ, αλλά σχετίζονται με τους μοναδικούς τρόπους με τους οποίους μπορούν να βοηθήσουν μια επιχείρηση να σταθεί στα πόδια της.
Οι θερμοκοιτίδες είναι φυσικοί χώροι που έχουν δημιουργηθεί για να προσφέρουν χώρους γραφείων, εσωτερική τεχνογνωσία και εκπαίδευση, ειδικό εξοπλισμό και πρόσβαση στο δίκτυο σε επιχειρήσεις SaaS. Καθώς οι θερμοκοιτίδες είναι «ενοικιαζόμενοι χώροι», είναι περισσότερο προσανατολισμένοι σε εταιρείες που βρίσκονται ακόμη στο στάδιο της δημιουργίας.
Αφ ‚ετέρου, Οι επιταχυντές συνήθως λειτουργούν με ιδιωτικά κεφάλαια, προσφέροντας στις επιχειρήσεις τη χρηματοδότηση του Saas σε αντάλλαγμα για ίδια κεφάλαια. Οι επιταχυντές είναι σαν θερμοκοιτίδες χωρίς φυσικό χώρο. προσφέρουν τις συμβουλευτικές υπηρεσίες, τη δικτύωση και το κεφάλαιό τους για να βοηθήσουν τις εταιρείες παραγωγής σπόρων να αναπτυχθούν γρήγορα.
Οι θερμοκοιτίδες και οι επιταχυντές είναι ένας πολύ καλός τρόπος για μια νέα εταιρεία να αποδείξει την εγκυρότητα της ιδέας της στον ανταγωνιστικό χώρο της τεχνολογίας. Μια επένδυση από μία από αυτές τις πηγές δείχνει ότι κάποιος πιστεύει ότι υπάρχουν σημαντικές δυνατότητες στην επιχείρησή σας, κάτι που σχεδόν πάντα οδηγεί σε μελλοντικές επενδύσεις στη γραμμή.
Χρηματοδότηση βάσει εσόδων
Αναφέρεται επίσης ως χρηματοδότηση βάσει δικαιωμάτων εκμετάλλευσης, αυτός ο τύπος χρηματοδότησης Saas περιλαμβάνει επενδυτές που δίνουν δάνειο σε μια επιχείρηση με αντάλλαγμα ένα ποσοστό των συνεχιζόμενων ακαθάριστων εσόδων της εταιρείας σας. Δεδομένου ότι αυτός ο τύπος επένδυσης λειτουργεί βάσει ενός μοντέλου δανείου, οι επενδυτές λαμβάνουν ένα μερίδιο από το εισόδημα μιας επιχείρησης σε αντάλλαγμα για το δάνειό τους. Αυτή η διαπραγμάτευση συνεχίζεται μέχρι να αποπληρωθεί ένα προκαθορισμένο ποσό του δανείου στους επενδυτές.
Αυτός είναι ένας εξαιρετικός τύπος χρηματοδότησης Saas για ιδιοκτήτες επιχειρήσεων που δεν θέλουν να κατανείμουν μετοχές στις εταιρείες τους και αναζητούν μια επενδυτική συμφωνία «ένα και τελειωμένο». Ωστόσο, εάν η εταιρεία σας δεν έχει ακόμη σταθερά έσοδα, αυτό το είδος επένδυσης δεν θα λειτουργήσει για εσάς. Οι επενδυτές θα χρειαστούν αποδείξεις κύκλου εργασιών εάν θέλουν να δώσουν στην επιχείρησή σας ένα δάνειο.
Η στρατηγική πρέπει να προηγείται των χρημάτων
Η χρηματοδότηση SaaS είναι τόσο ισχυρή όσο η στρατηγική σας για να τη χρησιμοποιήσετε και να την αξιοποιήσετε. Κάντε λίγο προβληματισμό και έρευνα πριν ξεκινήσετε να βρείτε επενδυτές για να χρηματοδοτήσετε το εγχείρημά σας. Αυτό όχι μόνο θα σας βοηθήσει να μεγιστοποιήσετε τη χρηματοδότηση SaaS όταν τη λαμβάνετε, αλλά το να έχετε ένα σχέδιο για το μέλλον της εταιρείας σας Saas θα σας κάνει επίσης να θεωρήσετε ότι αξίζει να επενδύσετε.
Θέλετε να αποδείξετε την αξία του SaaS σας στους επενδυτές; Συνεργαστήκαμε Fulcrum Equity Partners για να δημιουργήσω Βασικοί δείκτες απόδοσης για εταιρείες SaaS, ένας χρήσιμος οδηγός που παρέχει μια εις βάθος ματιά στις βασικές μετρήσεις και τους KPI που θα πρέπει να παρακολουθεί κάθε οικονομικός διευθυντής του SaaS. Καλύπτει οικονομικά στοιχεία GAAP και μετρήσεις SaaS, καθώς και θέματα όπως μετρήσεις μετατροπής αγωγών και επιτυχίας πελατών — όλα όσα χρειάζεστε για να αποτυπώσετε τον επενδυτή σας.
Θέλετε να σταλεί ο οδηγός απευθείας στα εισερχόμενά σας; Κατεβάστε το εδώ.
